जैसा कि आप जानते हैं, केंद्र सरकार 1 अप्रैल 2025 से यूनिफाइड पेंशन सिस्टम (UPS) को लागू करने जा रही है, जो ग्राहकों को एक निश्चित, मुद्रास्फीति से जुड़े पेंशन का वादा करता है।
फिलहाल, यह योजना केवल 23 लाख केंद्रीय सरकारी कर्मचारियों के लिए है, और राज्य सरकार के कर्मचारियों को इसे अपनाने का विकल्प दिया गया है।
वित्तीय सलाहकारों का मानना है कि सेवानिवृत्ति के लिए कई विकल्प होना निवेशक के नजरिए से अच्छा होता है।
“जब आप दीर्घकालिक संपत्ति निर्माण और सेवानिवृत्ति के लिए बचत कर रहे होते हैं, तो आपके पास विकल्पों का एक समूह होना अच्छा है। इसके अलावा, सरकारी कर्मचारियों के पास फिर से एक गारंटीड पेंशन योजना का विकल्प होगा,” दिल्ली के चार्टर्ड अकाउंटेंट और वित्तीय सलाहकार दीपक अग्रवाल कहते हैं।
दिलचस्प बात यह है कि NPS ट्रस्ट अपने पोर्टल पर स्पष्ट करता है कि यह किसी भी रिटर्न की गारंटी नहीं देता है, जबकि नई नीतियाँ भविष्य के रिटर्न को प्रभावित कर सकती हैं।
अब NPS कहां खड़ा है?
1 अप्रैल, 2025 से, केंद्रीय सरकारी कर्मचारियों को NPS छोड़कर UPS चुनने का विकल्प मिलेगा। वे चाहें तो NPS के साथ भी बने रह सकते हैं।
इसलिए, UPS और NPS के बीच का अंतर समझना ज़रूरी है, इससे पहले कि आप किसी एक को चुनें।
राष्ट्रीय पेंशन प्रणाली (NPS) एक पेंशन योजना है जो 1 जनवरी 2004 से सरकारी कर्मचारियों के लिए लागू की गई थी, लेकिन बाद में इसे 2009 में भारत के सभी नागरिकों के लिए विस्तारित किया गया।
हालांकि, UPS को चुनने के लिए आपको इस 20 साल पुरानी पेंशन योजना को अलविदा कहना होगा। आइए, इन दोनों योजनाओं के कुछ प्रमुख अंतरों पर नज़र डालते हैं।
दो पेंशन योजनाओं के बीच अंतर
I. पेंशन बनाम गारंटी:
जहां NPS सेवानिवृत्ति के समय एन्युइटी और लम्पसम के रूप में पेंशन प्रदान करता है, वहीं UPS गारंटी देगी। यह पुरानी पेंशन योजना की तर्ज पर मुद्रास्फीति-समायोजित पेंशन प्रदान करेगी, जो सेवानिवृत्त कर्मचारियों को जीवन भर एक निश्चित पेंशन देती है।
दूसरी ओर, NPS आपके द्वारा किए गए निवेशों से उत्पन्न रिटर्न प्रदान करता है। NPS में बनाया गया कुल कॉर्पस कई कारकों पर निर्भर करता है, जिनमें निवेश की गई राशि, इक्विटी में जोखिम, निवेश की अवधि और पेंशन फंड मैनेजर का चुनाव शामिल है।
II. संपत्ति निर्माण बनाम निश्चित पेंशन:
NPS सेवानिवृत्त लोगों को उनके जीवनकाल में विविध वित्तीय संपत्तियों में निवेश करके संपत्ति बनाने में मदद करता है, जिसमें कॉरपोरेट ऋण, इक्विटी, सरकारी बांड और वैकल्पिक निवेश फंड शामिल हैं।
यह सेवानिवृत्ति के लिए बचत करने का एक उपकरण है और कॉर्पस लम्पसम और एन्युइटी में वापस भुगतान किया जाता है, जिससे सेवानिवृत्त लोगों को वित्तीय सुरक्षा का अनुभव होता है। यह ग्राहकों में वित्तीय अनुशासन बनाने का एक तरीका है और पेशेवर फंड मैनेजरों को सही परिसंपत्तियों में पैसा निवेश करने का काम सौंपा जाता है।
दूसरी ओर, UPS पूरी तरह से एक अलग मॉडल पर काम करेगी और मुद्रास्फीति-समायोजित पेंशन प्रदान करेगी।
III. पूर्वानुमानितता:
NPS ग्राहकों को कई विकल्प प्रदान करता है। वे सक्रिय और स्वचालित निवेश विकल्पों के बीच चयन कर सकते हैं। स्वचालित विकल्प में तीन उप-विकल्प हैं: आक्रामक, मध्यम और रूढ़िवादी।
सक्रिय विकल्प के तहत, ग्राहक अपनी पसंद के अनुसार विभिन्न परिसंपत्तियों जैसे इक्विटी, कॉरपोरेट ऋण, सरकारी प्रतिभूतियों और वैकल्पिक निवेश फंड (REITS, AIFs, Invlts) में आवंटन निर्धारित कर सकते हैं।
इसके अलावा, आप 10 पेंशन फंड मैनेजरों में से किसी को भी चुन सकते हैं जो आपकी चयनित परिसंपत्तियों के अनुपात में आपके पैसे का निवेश करेंगे।
इसलिए, आखिरकार कितना कॉर्पस तैयार होगा, इसका पूर्वानुमान लगाना मुश्किल है क्योंकि इसमें कई चर होते हैं। दूसरी ओर, UPS कहीं अधिक पूर्वानुमानित लगती है—कम से कम सतह पर।
